Более того, многие из проблем того времени остаются с нами сегодня, поскольку либерализация этого сектора не была систематической и допустила ошибку на стороне, если не популизма, то, конечно, лоббирования банкиров и корыстных интересов. Реформы еще не завершены, что ограничивает их эффективность.
Переход на двухуровневую банковскую систему
В советское время роль банков практически ограничивалась финансированием экономических планов центрального правительства; отраслевые банки и сберегательные банки существовали, но не функционировали в рыночных условиях. Так, например, отраслевые банки будут оказывать финансовую помощь советским предприятиям, имеющим проблемы с движением денежных средств. Однако предоставление кредита часто зависело не столько от кредитоспособности заемщика, сколько от его приоритета для лиц, определяющих политику планирования, и государственных ведомств. Таким образом, банки были обязаны давать деньги предприятиям, которые планировались на убытки, производя товары, важные для правительства, но на которые, возможно, не было спроса.
Банки также обеспечивали финансирование крупных государственных проектов (строительство крупных промышленных предприятий, железнодорожных линий или военных объектов), без учета потребностей русского населения. В этих условиях не могло быть и речи об эффективном использовании ресурсов, и именно неэффективность плановой экономики подтолкнула Россию к реформам, включая реформу банковского сектора.
В начале 90-х были введены законы, регулирующие банковскую деятельность на рыночных принципах, и Центральный банк России был создан как верхний уровень банковской системы, причем все коммерческие банки образуют второй уровень.
Владимир Путин посетил российский депозитарий Центрального банка, где хранятся две трети золотовалютных резервов страны. Центральный банк был создан в 90-х годах как верхний ярус банковской системы.
Центральный банк должен был взять на себя ответственность за выпуск денег, в то время как коммерческие банки должны были заниматься бизнесом и физическими лицами. Однако способ управления переходом привел к тому, что большинство коммерческих банков остались в руках государства. Популизм в экономической политике также заставил Центральный банк влить деньги в экономику, в результате чего инфляция выросла до более чем двух тысяч процентов. В период, когда Виктор Геращенко был президентом Центрального банка (1992-1994 гг.), Денежная масса росла на 20% в месяц, а его реформы включали в себя девальвацию рубля и замену старых советских рублей новыми (1993 г.), запоминаются населением как дневной грабеж.
Сразу после проведения рыночных реформ российская банковская система была крайне маленькой и нестабильной: общая капитализация всех российских банков составляла менее трети акционерного капитала крупного американского коммерческого банка, хотя по количеству банков Россия занимала третье место в мире после США и Германии. Большое количество банков были вовлечены в менее чем честные сделки, в том числе активное участие в схемах финансовой пирамиды, некоторые из которых управляются правительством. Пирамида ГКО (Государственные краткосрочные облигации) накопила огромные средства до ее краха в 1998 году, привлекая почти все запасные денежные средства банковской системы - в конце концов, она принесла доход до 300%!
«Сразу после проведения рыночных реформ российская банковская система была чрезвычайно маленькой и нестабильной: общая капитализация всех российских банков составляла менее трети акционерного капитала крупного американского коммерческого банка, хотя по количеству банков Россия занимала место третье место в мире после США и Германии.
Кризис 1998 года
Кризис 1998 года вызвал поток банкротств, в том числе некоторых крупных банков, и вызвал отток капитала, который привел к тому, что большая часть населения потеряла доверие к банкам и отказалась их использовать. Но этот период недоверия был недолгим: когда цены на нефть начали достигать новых высот в 2000 году, и люди начали видеть устойчивый рост своих реальных доходов, недоверие сменилось эйфорией, и россияне начали активно использовать банковские кредитные средства с процентные ставки до 100%, хотя в рекламе они представлены как 0%. Оптимизм царил повсюду, и люди с радостью брали деньги в банках для ипотеки, автокредитования и других расходов. Все были убеждены, что кризисы закончились и что будущее принесет только растущие дивиденды. Это было не просто правительство, которое рассматривало себя как безопасное убежище в мире финансов;
Кризис 2008 - 2010 гг. И его последствия
Реальность была совсем другой, и кризис 2008-2010 годов принес проблемы для многих заемщиков. Более того, в кризисный период правительство вкладывало деньги в экономику и в первую очередь направляло помощь государственным банкам, что привело к централизации банковской системы: сегодня 60% капитала и акций находятся в руках государственных банков. В кризисный период 200 миллиардов долларов золотовалютных резервов поддерживали курс рубля.
Проблемы российской банковской системы еще не закончились, и это особенно очевидно в двух областях, если сравнивать их с западными странами: инфляция, за которую отвечает Центральный банк, и процентные ставки на кредитном рынке. Несмотря на быстрый рост экономики во время президентства Путина, инфляция в России остается очень высокой, на уровне 9-10% - примерно в пять раз выше, чем в Европе и США. Другими словами, в этом масштабе Россия явно отстает от лидеров мировой экономики. Но, похоже, это произошло не случайно, поскольку за время президентства Путина денежная масса увеличилась в 28 раз.
Потребительские кредиты и ипотека приобрели популярность в России на волне нефтяного бума 90-х годов. Клиенты были готовы занимать деньги по процентным ставкам, намного выше, чем в западных странах.
В какой-то степени это можно объяснить популистской политикой тех лет: рост расходов на социальные нужды и правительственные проекты требовал все больших денежных средств, и поскольку Центральный банк России сильно зависит от правительства, его проблемы определяются потребностями последнего. , Неудивительно, что инфляция не хочет падать (инфляция не хочет ничего), несмотря на все громкие выступления правительственных организаций.
В результате высокого уровня инфляции в России процентная ставка выше, что делает некоторые инвестиционные проекты неэкономичными. Здесь также он отстает от Европы в 4-5 раз, что, кстати, делает выгодным привлечение денег из иностранных банков. В последние несколько лет наблюдается тенденция выхода иностранных банков на российский рынок, что привело к улучшению качества услуг и снижению процентных ставок. Желание России вступить во Всемирную торговую организацию заставило ее пересмотреть свое отношение к иностранным банкам, которые до сих пор были ограничены 25% рыночного сектора.
В настоящее время российские банки активно ищут капиталовложения на международных рынках, но в период кризиса произошло значительное сокращение числа надежных заемщиков, что привело к текущему падению процентных ставок. Однако рядовые россияне потеряли часть своего финансового оптимизма и менее рады тому, что наращивают долги в той же степени, что и до кризиса.
«Российская банковская система очень молода в международных отношениях, поэтому неудивительно, что после 20 лет реформ она все еще не совершенна».
Российская международная банковская система очень молода в международных отношениях, поэтому неудивительно, что после 20 лет реформ она все еще не совершенна. Но по мере того, как население России становится более финансово грамотным и приобретает больше опыта в сфере кредитования, конкуренция на рынке постепенно станет более здоровой - при условии, конечно, что правительство не бросит гаечный ключ в работах.