Крипто-индексы и что нужно о них знать. Полное пошаговое руководство

Одним из наиболее выгодных решений является индекс.

Что такое индекс?

Индекс в обычном смысле на финансовом рынке является определенным показателем состояния рынка ценных бумаг / товаров. Используя индекс, профессиональный инвестор может видеть настроение рынка и принимать обоснованные решения. Также многие инвесторы и компании используют принцип формирования индексов для портфельных инвестиций.

На рынке криптовалют есть несколько известных индексов, включая Cryptoindex.com (CIX100), CoinMarketCap (CMC200), Coinbase 12 и Huobi 10.

Наиболее полезный портфель, состоящий из ТОП-100 монет криптовалюты в определенной пропорции.

Итак, вернемся к истории индексов на традиционных рынках.

Первый фондовый индекс был разработан 3 июля 1884 года в США газетным журналистом.

Журналист с Уолл Стрит - Чарльз Доу.

Затем он создал индекс среднего транспортного индекса Доу-Джонса, который был рассчитан 11 крупнейшими транспортными компаниями США. Сегодня в нее входят 20 компаний.

Помимо DJIA, известные фондовые индексы сейчас:

- S & P 500 ;

- FTSE 100 ;

- NASDAQ.

Существуют так называемые «индексы портфеля». Их цель - повторить состав определенного биржевого индекса.

Например, есть индекс S&P 500, который отслеживает положение акций 500 компаний на фондовом рынке.

Вы можете создать портфель, который будет повторять индекс S&P 500 и содержать все бумаги из индекса. Вы можете создать такое портфолио для себя.

Но это будет очень сложно в случае больших и сложных индексов, особенно покупок.

Например, промышленный индекс Доу-Джонса состоит из 30 компаний, а его стоимость составляет более 26 тысяч долларов.

Почему необходима перебалансировка?

Допустим, у индекса 10 монет, 30% биткоинов; остальное - первые 9 криптовалют по капитализации.

Если курс Биткоина растет, то увеличивается его доля в портфеле, что нарушает первоначальный баланс.

Чтобы вернуть долю до 30%, вам нужно продать часть биткоинов. И со временем одна криптовалюта может выйти из ТОП-10, а другая придет на ее место. В этом случае необходимо своевременно продать одну валюту и купить другую, чтобы поддержать первоначальную стратегию индекса ТОП-10.

Это смысл перебалансировки.

Расчет индекса и методология

Существует много методов расчета индексов:

1. Индекс, взвешенный по цене.

С помощью этого метода складываются рыночные цены всех акций, включенных в индекс, и полученная сумма делится на количество входящих акций (так рассчитываются семейные индексы Доу-Джонса).

2. Индекс, взвешенный по капитализации.

Значение индекса рассчитывается как сумма рыночной капитализации компаний в списке, разделенная на делитель.

Делитель - это значение, которое выбирается таким образом, чтобы в данный момент индекс рассчитывался исторически; его значение равно некоторому удобному числу.

Например, для S & P 500 базовое значение равно 10.

Впоследствии делитель изменяется для поддержания непрерывности значения индекса.

Это позволяет учитывать не только цену акций, но и их долю на рынке.

Самый известный пример такого индекса - Standard & Poor's 500 (S&P 500).

3. Равновесный индекс.

Индекс, который рассчитывается путем усреднения процентных изменений в акциях, независимо от их рыночной капитализации.

Количество акций в корзине выбирается исходя из веса каждой акции в общей рыночной капитализации индекса.

Проще говоря: при составлении такого индекса учитывается цена за акцию. Он сравнивается с общей капитализацией индекса и количеством акций, которые другие не перевесят.

Наиболее часто используемые индексы, такие как S & P 500, предлагают равновесные версии индексов в дополнение к индексам рыночной капитализации.

Вывод

Я думаю, что крипто-рынок еще очень молод, поэтому ему нужен такой мощный инструмент, как крипто-индекс. Начинающие и профессионалы смогут принимать решения более осторожно и избегать монет с поддельными объемами.